A Blue Ant Media anunciou nesta segunda-feira a aquisição da Boat Rocker Media, empresa listada em bolsa, por meio de uma reverse takeover (RTO). O movimento marca o retorno do fundador e CEO da Blue Ant, Michael MacMillan, ao mercado de capitais. MacMillan já havia liderado a Alliance Atlantis, transformando-a em uma potência global antes de vendê-la por US$ 1,6 bilhão (CAD$ 2,3 bilhões) em 2007.
Pelo acordo, a Blue Ant, sediada em Toronto, adquirirá todas as ações da Boat Rocker em troca de ações com direito a voto subordinado, na proporção de 1,25 ação da Boat Rocker por cada ação da Blue Ant. A transação valoriza as ações da Boat Rocker em CAD$ 1,80 (cerca de US$ 1,26) antes da consolidação, representando um prêmio de 125% sobre o preço de fechamento de 21 de março na Bolsa de Toronto. A nova entidade será renomeada como Blue Ant Media Corporation e herdará três importantes produtoras canadenses da Boat Rocker: Insight Productions, Jam Filled Entertainment e Proper Television, que juntas geraram aproximadamente US$ 82,4 milhões em receita em 2024.
“Este é um momento oportuno para a Blue Ant abrir capital, criando valor a longo prazo”, afirmou MacMillan em comunicado. “Estamos confiantes de que essa transação liberará valor significativo para todos os acionistas. Com a listagem pública, um balanço fortalecido e caixa líquido relevante pós-transação, acreditamos que estamos posicionados estrategicamente para um crescimento global lucrativo, tanto orgânico quanto por meio de fusões e aquisições.”
A Blue Ant, que registrou receita de US$ 136,8 milhões no último ano fiscal (encerrado em 31 de agosto de 2024) – um crescimento de 16% em relação ao ano anterior – e lucro líquido de US$ 12,6 milhões, expandiu significativamente suas operações desde sua fundação em 2011. Com sede em Toronto, a empresa tem presença global, com escritórios em Los Angeles, Nova York, Washington, Londres, Sydney e Cingapura, atuando em criação de conteúdo, gestão de direitos, distribuição internacional, streaming, transmissão, programas para consumidores e vendas de publicidade em TV conectada.
Após a transação, os acionistas da Blue Ant deterão cerca de 73,5% da nova empresa, enquanto os da Boat Rocker ficarão com os 26,5% restantes. MacMillan manterá o controle de aproximadamente 77,5% dos votos por meio de ações com múltiplos direitos, em conformidade com as regras canadenses de propriedade de mídia.
O acordo inclui ativos financeiros relevantes, como um saldo mínimo de caixa de US$ 17,8 milhões, cerca de US$ 11,9 milhões provenientes da venda da participação da Boat Rocker no The Initial Group, uma nota promissória de US$ 12,6 milhões relacionada à compra de ativos pela gestão da Boat Rocker e um pagamento adicional de até US$ 24,2 milhões, vinculado ao desempenho em 2025 das produtoras adquiridas.
Paralelamente à RTO, a gestão da Boat Rocker concluirá a compra do negócio de estúdios da empresa – exceto as três produtoras adquiridas pela Blue Ant – e continuará operando sob a marca Boat Rocker. A Fairfax Financial Holdings, principal acionista da Blue Ant, apoiará uma oferta de agência com um compromisso de garantia de US$ 14 milhões, tendo a Cormark Securities e a National Bank Financial como coordenadoras.
A transação posiciona a Blue Ant para aproveitar as mudanças no mercado de mídia tradicional. Com 47% de sua receita em 2024 vindo de mercados internacionais (ante 29% em 2020), a empresa reforça sua estratégia global, focada em gêneros não ficcionais de apelo universal, como natureza, vida selvagem, lifestyle e história. MacMillan assumirá como CEO da nova empresa, enquanto Brad Martin, atual presidente da Blue Ant, será o chairman do conselho.
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Este artigo foi inspirado no original disponível em variety.com
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